Grundlagen der FIRE Drawdown Strategie

Ein Portfolio aufzubauen, das groß genug ist, um in Rente gehen zu können, ist nur die Hälfte des Problems. Zu wissen, wie man aus dem Portfolio schöpft – in welcher Reihenfolge, mit welcher Rate, von welchen Konten –, ohne dass das Geld über einen Zeitraum von 30 bis 50 Jahren ausgeht, erfordert eine andere und weniger diskutierte Reihe von Fähigkeiten. Am Ende dieses Kurses werden Sie in der Lage sein, die wichtigsten Risiken der Entnahmephase zu erklären, die am häufigsten verwendeten Drawdown-Rahmenbedingungen zu beschreiben und die Variablen zu identifizieren, die bestimmen, ob eine bestimmte Entnahmestrategie für ein bestimmtes Pensionierungsszenario geeignet ist. Was Sie lernen werden: - Sequence-of-Returns-Risiko: Warum die Reihenfolge der Marktrenditen bei einem Drawdown eine andere Bedeutung hat als bei einer Akkumulation - Die 4%-Regel als Entzugsbenchmark – ihre historische Grundlage, ihre Grenzen und die Szenarien, in denen sie historisch versagt hat - Variable Auszahlungsstrategien: Prozentsatz des Portfolios, Schutzvorkehrungen und Boden- und Aufwärts-Ansätze sowie die Kompromisse zwischen Sicherheit und Flexibilität - Die Bucket-Strategie: Aufteilung eines Portfolios in kurz-, mittel- und langfristige Segmente und die Logik hinter jeder Allokation - Kapitalerhaltungsziele: wenn sie Prinzipien schützen und wenn sie unnötigen Konservatismus widerspiegeln - Wie sich die Asset Allocation in den Jahren unmittelbar vor und nach der Pensionierung verschieben sollte, um das Sequenzrisiko zu reduzieren - Die Rolle eines Cash-Puffers bei der Abmilderung von Entnahmen während Marktabschwüngen, ohne Vermögenswerte zu niedrigen Preisen zu verkaufen - Wie sich Teilzeiteinkommen, Mieteinnahmen oder Sozialversicherungsbeiträge auf die erforderliche Portfolio-Entnahmerate auswirken Der Kurs verwendet historische Renditedaten aus verschiedenen Marktperioden, um zu veranschaulichen, wann verschiedene Strategien erfolgreich sind und wo sie auf Stress stoßen. Fallbeispiele zeigen, wie ein Haushalt mit einem Portfolio von 1,2 Millionen US-Dollar und einem Portfolio von 2,5 Millionen US-Dollar die gleichen Prinzipien unterschiedlich anwenden würde. Dieser Kurs richtet sich an Personen, die sich der FIRE-Bewegung anschließen oder die für die Rückzugsphase planen, sowie an neugierige Akkumulatoren, die verstehen möchten, worauf sie abzielen.Es ist kein vorheriger Hintergrund in der Anlagetheorie erforderlich.